Small cap aandelen worden vaak over het hoofd gezien door beleggers. Toch kunnen er ook kansen liggen bij dit soort aandelen. Door te beleggen in een small cap ETF kun je in één keer beleggen in veel small cap aandelen. In dit artikel benoemen we een aantal goede opties van zulke ETF’s. Bovendien laten we zien waar je op kunt letten bij het beleggen in small cap ETF’s.
Samenvatting beste small cap ETF
We bespreken een aantal small cap ETF’s in dit artikel. In de onderstaande tabel kun je de belangrijkste punten van deze ETF’s vinden.
| # | Naam | Kosten | Aantal bedrijven | Regio |
|---|---|---|---|---|
| 1 | iShares MSCI World Small Cap ETF | 0,35% | 3.412 | Wereldwijd |
| 2 | HSBC MSCI Emerging Markets Small Cap ESG UCITS ETF | 0,35% | 651 | Opkomende markten |
| 3 | UBS MSCI World Small Cap Socially Responsible UCITS ETF | 0,23% | 815 | Wereldwijd |
| 4 | iShares MSCI World Small Cap ESG Enhanced UCITS ETF | 0,35% | 1.49 | Wereldwijd |
Wat is een small cap ETF?
Bij beleggen wordt er onderscheid gemaakt tussen bedrijven van verschillende groottes. Dit onderscheid wordt gemaakt op basis van marktkapitalisatie. Dat is de prijs van een aandeel vermenigvuldigt met het aantal uitstaande aandelen. Grofweg gezegd is dit dus de totale beurswaarde van een bedrijf.
Over het algemeen zijn de categorieën die worden gebruikt om bedrijven te ordenen naar grootte; small cap, mid cap en large cap.
Small cap aandelen zijn dus eigenlijk de kleinste beursgenoteerde bedrijven. Deze bedrijven hebben een marktkapitalisatie van minder dan 2 miljard. Een small cap ETF bevat dus alleen maar bedrijven met een relatief kleine marktkapitalisatie.
Beleggen in een small cap ETF: voordelen en nadelen
Beleggen in small cap ETF’s kan passen in een goede beleggingsstrategie, maar er zijn zeker ook punten waar je rekening mee moet houden. Daarom kijken we naar de voordelen en nadelen van het beleggen in small cap ETF’s.
Voordelen small cap ETF
Het eerste voordeel van een small cap ETF is dat je makkelijker voor een goede spreiding kunt zorgen. Door te beleggen in een ETF met small cap bedrijven kun je namelijk met één aankoop beleggen in honderden, soms wel duizenden, bedrijven. Dit is makkelijker dan alle bedrijven individueel gaan uitkiezen.
Daarnaast hebben small cap aandelen over het algemeen meer groeipotentie dan bijvoorbeeld large cap bedrijven. Deze bedrijven zijn bovendien vaak actief in nieuwe markten, waardoor het groeipotentieel ook hoger is.
Nadelen small cap ETF
De keerzijde van het hogere groeipotentieel is dat het risico ook hoger is bij small cap aandelen. In tegenstelling tot large cap aandelen hebben deze bedrijven zichzelf nog helemaal niet bewezen. Dit betekent dat het bedrijf een succes kan worden, maar ook helemaal kan falen. Small cap aandelen hebben over het algemeen een hoge volatiliteit. Er zijn hogere pieken bij small cap aandelen, maar ook diepere dalen.
Small cap aandelen hebben bovendien vaak lagere handelsvolumes. Dit kan een negatieve impact hebben op de liquiditeit van de ETF, waardoor het verschil tussen de bied en laat prijs (spread) hoger kan worden. Hierdoor wordt het duurder om te handelen in de small cap ETF.
Zojuist hebben we gezien dat je met een small cap ETF voor een betere spreiding zorgt ten opzichte van individuele small cap aandelen. Toch is het belangrijk om te beseffen dat small cap aandelen slechts een klein deel zijn van de totale markt. Door alleen te beleggen in een small cap ETF zal je daarom nog steeds geen goede spreiding hebben. Daarom kun je ook kijken om bijvoorbeeld te beleggen in een wereldwijde ETF. In zo’n ETF zitten vaak voornamelijk large cap bedrijven.
Beste small cap ETF
We benoemen een aantal goede small cap ETF’s. Hierbij hebben we voornamelijk gekeken naar spreiding en kosten, twee essentiële punten bij beleggen. Het is daarna aan jou om te bepalen wat de beste small cap ETF is.
1. iShares MSCI World Small Cap ETF
De eerste small cap ETF die we benoemen is de iShares MSCI World Small Cap ETF. De unieke ISIN-code van deze ETF is IE00BF4RFH31. Met deze code kun je de ETF makkelijk opzoeken bij je broker.
Zoals je aan de naam kunt zien bevat deze ETF small cap bedrijven van over de hele wereld. Er zitten maar liefst 3.412 bedrijven in deze ETF.
Deze bedrijven zijn voornamelijk gevestigd in de Verenigde Staten (58%), Japan (12%) en het Verenigd Koninkrijk (6%). De grootste sectoren zijn industrie (20%), financiële dienstverlening (14%) en consumentengoederen (13%).
De lopende kosten zijn met 0,35% per jaar niet hoog, maar wel het hoogste van alle small cap ETF’s die we benoemen in dit artikel.
2. HSBC MSCI Emerging Markets Small Cap ESG UCITS ETF
De tweede small cap ETF richt zich op de opkomende markten. Bovendien zijn de bedrijven in deze ETF geselecteerd op basis van ESG-criteria. De unieke ISIN-code is IE000W080FK3.
Opkomende markten zijn over het algemeen al volatieler dan ontwikkelde markten. De combinatie met small cap aandelen maakt deze ETF nog risicovoller. Het is belangrijk om hier rekening mee te houden.
De HSBC MSCI Emerging Markets Small Cap ESG UCITS ETF bevat 651 bedrijven. Deze bedrijven zijn voornamelijk gevestigd in Zuid-Korea (22%), India (16%) en Taiwan (11%). De drie grootste sectoren zijn industrie (18%), technologie (15%) en financiële diensten (14%).
De lopende kosten zijn 0,35% per jaar, net als bij de vorige ETF. Dit is gemiddelde wanneer je het met andere ETF’s vergelijkt.
3. UBS MSCI World Small Cap Socially Responsible UCITS ETF
De UBS MSCI World Small Cap Socially Responsible UCITS ETF is de derde small cap ETF die we benoemen in dit artikel. De unieke ISIN-code van deze ETF is IE00BKSCBX74.
Deze ETF volgt de wereldeconomie. De bedrijven zijn echter geselecteerd op basis van maatschappelijk verantwoord ondernemen (MVO).
Er zitten 815 bedrijven in deze ETF, die voornamelijk gevestigd zijn in de Verenigde Staten (57%), Japan (9%) en het Verenigd Koninkrijk (7%). De drie grootste sectoren zijn industrie (20%), consumentengoederen (13%) en financiële dienstverlening (13%).
Met lopende kosten van 0,23% per jaar is dit de goedkoopste small cap ETF uit dit artikel. Vergeleken met veel andere ETF’s vallen de kosten ook zeker mee.
4. iShares MSCI World Small Cap ESG Enhanced UCITS ETF
De iShares MSCI World Small Cap ESG Enhanced UCITS ETF is een variant op de eerste small cap ETF die we hebben benoemd in dit artikel. De ISIN-code van deze ETF is IE000T9EOCL3.
Deze ETF volgt ook de wereldeconomie, maar de bedrijven zijn wel geselecteerd op basis van ESG-criteria. Bovendien worden bedrijven geselecteerd op basis van de uitstoot van broeikasgassen.
Hierdoor blijven er slechts 1.949 bedrijven over van de oorspronkelijke 3.412. Dit betekent dat zo’n 43% van de bedrijven worden uitgesloten op basis van de bovenstaande criteria.
De bedrijven zijn voornamelijk gevestigd in de Verenigde Staten (56%), Japan (11%) en het Verenigd Koninkrijk (7%). De drie grootste sectoren zijn industrie (22%), consumentengoederen (14%) en financiële dienstverlening (13%).
Hoewel je misschien zou verwachten dat de kosten hoger worden door het uitsluiten van bedrijven, zijn de kosten exact gelijk aan de variant zonder uitsluitingen. De lopende kosten zijn namelijk 0,35% per jaar.
Conclusie
Hopelijk heb je iets gehad aan dit artikel met small cap ETF’s. We hebben een aantal voorbeelden genoemd, maar ook laten zien waar je op kunt letten wanneer je gaat beleggen in small cap ETF’s.
Vond je dit artikel interessant? Schrijf je hieronder dan in voor de nieuwsbrief. Zo blijf je op de hoogte van nieuwe artikelen.
Vergroot je financiële kennis!
Disclaimer
We zijn geen professioneel adviseurs. De informatie op deze website is gebaseerd op onze persoonlijke mening en ervaring. Dit is een geen enkel geval financieel advies. Let op: beleggen brengt risico’s met zich mee. Je kunt je inleg (deels) verliezen. Dit artikel kan reclame bevatten. Wil je gaan beleggen bij een broker, bekijk dan altijd het prospectus op de website van de betreffende broker.
