Dividend aristocraten zijn bedrijven die het dividend voor een lange periode hebben verhoogd. In dit artikel bespreken we waar je allemaal op moet letten bij het beleggen in dividend aristocraten. Ten slotte bekijken we ook voorbeelden van dividend aristocraten uit Europa en van de Verenigde Staten.
Wat zijn dividend aristocraten?
Bedrijven kunnen grofweg twee dingen doen met de winst; herinvesteren of uitkeren als dividend. Wanneer bedrijven relatief veel dividend uitkeren worden het dividend aandelen genoemd.
Veel bedrijven keren dividend uit, maar ze zijn hierin niet altijd even consequent. Neem een economische crisis als voorbeeld. Tijdens een economische crisis kan het zomaar gebeuren dat bedrijven het dividend verlagen of dat ze het (tijdelijk) schrappen. Bedrijven zijn namelijk niet verplicht om dividend uit te keren.
Om deze onzekerheid te verminderen hebben sommige bedrijven het streven om het dividend nooit te verlagen. Hiermee willen ze een signaal afgeven aan (potentiële) beleggers. Wanneer bedrijven het dividend voor een lage periode niet verlagen worden het dividend aristocraten genoemd.
Op Finansjaal gaan we uit van de definitie van Standard & Poor’s (S&P) om te bepalen welke bedrijven de status dividend aristocraat verdienen. Standard & Poor’s is een van de meest bekende kredietbeoordelaars ter wereld. Daarnaast maken ze ook veel verschillende indexen.
We kijken hierbij naar twee belangrijke markten; de Verenigde Staten en Europa. De criteria voor Amerikaanse bedrijven zijn strenger dan voor Europese bedrijven. Het dividend moet namelijk maar liefst 25 jaar gelijk blijven of worden verhoogd, ten opzichte van 10 jaar voor Europese bedrijven.
Sommige bedrijven in de Verenigde Staten doen er nog een schepje bovenop. Zij hebben al meer dan 50 jaar hun dividend verhoogd. Deze bedrijven worden dividend kings genoemd. Hier ziet natuurlijk een kern van waarheid in; ze zijn de koningen van het dividend. Een voorbeeld van een bekende dividend king is Coca-Cola.
Waarom zou je in dividend aristocraten beleggen?
Waarom zou je beleggen in dividend aristocraten? We benoemen twee belangrijke redenen waarom iemand hiervoor zou kunnen kiezen.
Passief inkomen
De eerste reden om in dividend aristocraten te beleggen is passief inkomen. Door het beleggen in deze aandelen krijgen beleggers namelijk periodiek geld gestort op hun bankrekening.
Dit is dus voornamelijk handig in de situatie dat je financieel onafhankelijk bent. Als je wil leven van je beleggingen kan dit dus een goede manier zijn om voor een regelmatige cashflow te zorgen. Je krijgt dan als het ware een inkomen uit je beleggingen, waardoor je kunt leven van dividend.
Zekerheid
Bedrijven zullen er alles aan doen om niet van de lijst met dividend aristocraten te verdwijnen. Wanneer ze het dividend namelijk één jaar verlagen kost het 10 of 25 jaar om weer op de lijst te komen. Dit biedt beleggers enige zekerheid.
De kans dat een bedrijf na een lange periode van stabiel of stijgend dividend opeens stopt met het uitbetalen van dividend is klein. Dat wil natuurlijk niet zeggen dat het niet kan gebeuren, historische resultaten zijn geen garantie voor de toekomst.
Redenen om niet in dividend aristocraten te beleggen
Dividend aristocraten zijn natuurlijk niet de heilige graal. Er zijn ook goede redenen om niet in dividend aristocraten te beleggen, of in ieder geval op te letten wanneer je in dividend aristocraten wil investeren.
Compound interest
De eerste reden is compound interest, ook wel het rente-op-rente effect genoemd. Door dit effect, wat door Albert Einstein ook wel het achtste wereldwonder werd genoemd, is beleggen op lange termijn zo krachtig.
Ontdek de kracht van het rente-op-rente effect door zelf compound interest te berekenen.
Als je dividend krijgt uitgekeerd zal dit geld geen rendement meer gaan maken in de toekomst. Het is dan minder makkelijk om vermogen op te bouwen. Je profiteert natuurlijk wel van dit effect als je het dividend opnieuw investeert.
Spreiding van beleggingen
Wat een andere keerzijde is van het beleggen in dividend aristocraten is de spreiding van beleggingen. Er zijn over het algemeen relatief weinig dividend aristocraten. Als je alleen in deze bedrijven belegt loop je dus het risico op een minder goede spreiding.
Verder in dit artikel zullen we een manier noemen waarmee je toch makkelijk voor een betere spreiding kan zorgen bij het beleggen in dividend aristocraten.
Uitsluiten goede bedrijven
Het derde punt is dat je goede bedrijven uitsluit omdat ze geen dividend aristocraat zijn. Misschien bestaan deze bedrijven niet eens 25 jaar. Denk hierbij aan grote technologiebedrijven zoals Facebook. Daarnaast moesten alle banken tijdens de financiële crisis in 2008 verplicht stoppen met het uitbetalen van dividend. De banken die toen dividend aristocraat waren verdwenen dus ook van de lijst.
Geen garantie
Resultaten uit het verleden zijn bij beleggen nooit een garantie voor de toekomst. Dat bedrijven voor een lange tijd een lucratief dividendbeleid hebben gehad wil niet zeggen dat dit zonder meer ook in de toekomst zo gaat zijn. Deze bedrijven hebben door het verleden natuurlijk wel een streepje voor, maar zie dit dus zeker niet als garantie of veiligheid. Ook het beleggen in dividend aristocraten brengt risico met zich mee.
Dividend aristocraten Verenigde Staten 2023
In de Verenigde Staten zijn er momenteel ongeveer 68 dividend aristocraten. Hieronder zie je alle bedrijven die deze titel mogen dragen in 2023. Deze data komt van Standard & Poor’s.
| Dividend aristocraten VS |
|---|
| 3M |
| A.O. Smith |
| Abbott Laboratories |
| AbbVie |
| Aflac |
| Air Products & Chemicals |
| Albemarle Corporation |
| Amcor |
| Archer-Daniels-Midland Co |
| Atmos Energy Corp |
| Automatic Data Processing |
| Becton Dickinson & Co |
| Brown & Brown |
| Brown–Forman |
| C.H. Robinson Worldwide |
| Cardinal Health |
| Caterpillar |
| Chevron |
| Chubb Limited |
| Cincinnati Financial |
| Cincinnati Financial |
| Cintas |
| Clorox |
| Coca-Cola |
| Colgate-Palmolive |
| Consolidated Edison |
| Dover |
| Ecolab |
| Emerson Electric |
| Essex Property Trust |
| Expeditors International of Washington |
| Exxon Mobil |
| Federal Realty Investment Trust |
| Franklin Resources |
| General Dynamics |
| Genuine Parts |
| Hormel Foods |
| IBM |
| Illinois Tool Works |
| J.M. Smucker |
| Johnson & Johnson |
| Kimberly-Clark |
| Leggett & Platt |
| Linde |
| Lowe’s |
| McCormick & Company |
| McDonald’s |
| Medtronic |
| NextEra Energy |
| Nordson |
| Nucor Corp |
| Pentair |
| PepsiCo |
| PPG Industries |
| Procter & Gamble |
| Realty Income |
| Roper Technologies |
| S&P Global |
| Sherwin-Williams |
| Stanley Black & Decker |
| Sysco |
| T Rowe Price Group |
| Target |
| VF Corporation |
| W. W. Grainger |
| Walgreens Boots Alliance |
| Walmart |
| West Pharmaceutical Services Inc |
Dividend aristocraten Europa
Zoals eerder gezegd worden bedrijven in Europa dividend aristocraten genoemd wanneer ze minimaal 10 jaar het dividend hebben verhoogd.
Hieronder kun je nog een lijst met alle Europese dividend aristocraten en het land waarin ze gevestigd zijn vinden. Let op, in tegenstelling tot de data van de Amerikaanse dividend aristocraten is dit data van 2021. We hebben geen recentere data kunnen vinden. De bron van de data is Wikipedia.
| Jaren | Vermogen | Rendement |
|---|---|---|
| 0 | €10.000 | |
| 1 | €11.000 | +10% |
| 2 | €9.900 | -10% |
Hoe kun je beleggen in dividend aristocraten?
Je kunt natuurlijk losse aandelen kopen van de bovenstaande bedrijven. Om sneller een betere spreiding te krijgen kun je daarnaast ook beleggen in een ETF die zich richt op dividend aristocraten. De ETF ‘SPDR S&P US Dividend Aristocrats ETF’ is een ETF met een goede spreiding waarin alleen bedrijven zitten die aan de criteria voldoen.
Je kunt deze ETF kopen bij verschillende brokers. Wat de beste ETF broker is voor jou hangt af van jouw wensen.
Deze hiervoor genoemde ETF zit echter in DEGIRO kernselectie. Hierdoor kun je deze minimaal één keer per maand extra goedkoop aankopen, onder bepaalde voorwaarden. Je kunt deze ETF dus goedkoop aankopen bij DEGIRO.
Krijg nu tijdelijk €100 gratis transactietegoed bij het openen van een rekening.*
De perfecte broker voor mensen die zelfstandig en goedkoop willen beleggen. Ze richten zich vooral op lage kosten en het platform is erg gebruiksvriendelijk.
* voorwaarden zijn van toepassing.
** Met beleggen kun je jouw inleg verliezen.
*** Dit is geen beleggingsadvies
Conclusie
Dividend aristocraten kunnen je dus enige zekerheid geven over het toekomstige dividendbeleid van een bedrijf. Een garantie is dit echter nooit. Het beleggen in dividend aristocraten kan een goede manier zijn voor een relatief stabiel passief inkomen. Ben je er wel bewust van dat je bij het uitkeren van dividend niet meer profiteert van het samengestelde rente.
Vergroot je financiële kennis!
Disclaimer
We zijn geen professioneel adviseurs. De informatie op deze website is gebaseerd op onze persoonlijke mening en ervaring. Dit is een geen enkel geval financieel advies. Let op: beleggen brengt risico’s met zich mee. Je kunt je inleg (deels) verliezen. Dit artikel kan reclame bevatten. Wil je gaan beleggen bij een broker, bekijk dan altijd het prospectus op de website van de betreffende broker.
